このヘルステクノロジー企業は、転換価格を当初1.00ドルとして1株当たり1,000ドルで転換優先株12,100株を発行し、一定の事由発生時には普通株で支払われる8%の配当を付した。
Marpaiは、Mitchell Companiesが主導する新設の転換優先株の私募について、適格投資家と有価証券購入契約を締結し、1210万ドルを調達したと発表した。同ヘルステクノロジー企業によれば、調達資金は成長の加速、テクノロジーを活用したヘルスケアサービス基盤の強化、財務体質の改善に充てる予定である。この取引に基づき、Marpaiは1株当たり1,000ドル、当初転換価格1.00ドルで優先株12,100株を売却した。これらの証券には、流動性事由の発生時または普通株への転換時に普通株で支払われる8%の配当が付されており、適格な新規株式公開の実施または優先株保有者の60%の承認により自動的に普通株へ転換される。Marpaiは、これらの証券が私募で販売され、1933年証券法に基づく登録を受けていないため、登録または適用除外がない限り米国内で販売できないと説明した。