アンソロピック、IPO前の大型融資枠拡大を模索 銀行はIPO主幹事 mandate獲得へ競争

アンソロピックは、新規株式公開に先立ち、100億ドル超のリボルビング・クレジット・ファシリティを組成している。銀行は配分獲得を巡って激しく競争しており、より大きなコミットメントを行うことで、史上最大級のリスティングの1つとなる可能性がある案件で引受業務の役割を得るうえで有利になるためである。主幹事候補の金融機関には各約12.5億ドル、2次層の参加行には約10億ドル、小規模の貸し手には約7.5億ドルのコミットメントが求められている。 同社はこれに先立ち、2025年5月にモルガン・スタンレー、バークレイズ、シティバンク、JPモルガンと5年物の25億ドルのリボルビング・クレジット・ファシリティを完了している。アンソロピックは2026年6月、S-1を秘密裏に提出しており、米証券取引委員会の審査を受けつつ、詳細な財務情報を公表せずに手続きを進めることが可能となっている。 同社の売上高ランレートは2026年5月中旬までに470億ドルに達し、その後は650億ドルを上回ったと報じられている。一方、シリーズHの資金調達ラウンドでは、ポストマネー評価額が9650億ドルとなった。IPOに対する見方では、評価額が2兆ドルを超える可能性があるとされるが、ローンのシンジケーション手続きが続く中、融資枠とリスティングの最終条件はいずれも確認されていない。

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